2018：グローバルＸ US REIT・トップ20 ETF

2024年1月31日に【グローバルＸ US REIT・トップ20 ETF】（銘柄コード：2018）が新規上場することから、この新しいETFの特徴、組成や設定のねらいについてご紹介いたします。

基本情報

銘柄名・コードグローバルＸ US REIT・トップ20 ETF（2018）ファンドの特色米国に上場するセクターを代表するリート（REIT）により構成される「Solactive GPR US REITs Top 20 Index」との連動を目指すETFです。対象指標Solactive GPR US REITs Top 20 Index対象指標の概要Solactive GPR US REITs Top 20 Indexは、米国を代表するREIT20銘柄により構成されるインデックスです。
組入候補銘柄の中から7つの各セクターにおいて浮動株調整後時価総額上位2位に入る銘柄を選定します。加えて、浮動株調整後時価総額に基づき3位以下の銘柄をランク付けし、20銘柄に達するまでセクターに関係なく上位の銘柄を選定します。
※7つのセクターとは、リテール、電波塔、ヘルスケア、住宅、オフィス、ホテル、工業を指します。
各銘柄は浮動株時価総額加重により構成比率が決定されます（ただし、１銘柄あたり最大10％）。
原則として毎年6月および12月の第三金曜日に指数構成銘柄および構成比率の見直しを行ないます。計算期間毎年2月25日～4月24日、4月25日～6月24日、6月25日～8月24日、8月25日～10月24日、10月25日～12月24日、12月25日～翌2月24日
（※最初の計算期間は2024年1月29日から2024年2月24日まで）分配金支払基準日毎年2月24日、4月24日、6月24日、8月24日、10月24日、12月24日（年6回）管理会社Global X Japan株式会社信託受託会社三井住友信託銀行株式会社売買単位1口単位信託報酬0.375%（税込0.4125%）以内上場日2024年1月31日（予定）

新しいETF組成の思い

グローバルＸ US REIT・トップ20 ETFは米国を代表するREIT20銘柄により構成されるETFです。

リートとは不動産への投資を行ない、そこから得られる賃貸料収入を主な原資として投資者に分配する商品です。リートへの投資を通じて、投資者は間接的に様々な不動産のオーナーになり、不動産のプロによる運用の成果を享受することができます。

当ETFは世界のREIT市場全体の約70%＊1を占めている米国REIT市場において、各セクター＊2を代表する20銘柄で構成されています。
米国REITに投資を行なうETFは国内にも商品がございますが、大型銘柄に特化したETFは当ファンドが国内初の商品となります。

当ファンドを通じて米国REIT市場における各セクターのリーダー企業へ集中投資を行なう機会をご提供できると考え、当ファンドを組成するに至りました。

＊1 時価総額ベース
＊2 対象セクターは商業・電波塔・ヘルスケア・住宅・オフィス・ホテル・工業です。

新しいETFの特徴

今回新しく上場する「グローバルＸ US REIT・トップ20 ETF」は、「Solactive GPR US REITs Top 20 Index」への連動をめざしています。
Solactive GPR US REITs Top 20 Indexは、米国を代表するREIT20銘柄により構成されるインデックスです。

構成銘柄の選定にあたっては、過去8年の減配が2回未満の銘柄の中から、7つの各セクターにおいて浮動株調整後時価総額上位2位に入る銘柄を選定します。加えて、浮動株調整後時価総額に基づき3位以下の銘柄をランク付けし、20銘柄に達するまでセクターに関係なく上位の銘柄を選定します。各銘柄の構成比率は時価総額加重によって決定されます（ただし、1銘柄あたり最大10％）。

連動指標のパフォーマンス

【Solactive GPR US REITs Top 20 Index（円換算）のパフォーマンス推移】

【暦年別の騰落率】

（出所）Solactiveのデータを元にGlobal X Japanが作成
（期間）2013年6月11日～2023年10月31日
※上記はトータルリターン（配当込）の指数を使用しています。2013年６月11日を1000として指数化。
・2013年はベンチマークの起算日（6月11日）から年末、2023年は10月31日までの騰落率を表しています。
・上記は、過去の実績・状況または作成時点での見通し・分析であり、将来の市場環境の変動や運用状況・成果を示唆・保証するものではありません。また、税金・手数料なども考慮しておりません。

【参考情報】
● 情報ベンダーコード
（ETFコード）
Quick：2018/T、Bloomberg：2018 JT Equity、Refinitive：2018.T
（対象指標）
Bloomberg：SGUSR2T Index、Refinitiv：.SGUSR2T

● 対象指標の算出要領

https://solactive.com/downloads/Guideline_Solactive_GPR_US_REITs_Top20_Index.pdf

※指数のディスクレイマーについては下記をご参照ください。
本ファンドは、SOLACTIVE AG (以下「SOLACTIVE」）、その関連会社(総称して「SOLACTIVE当事者」）が支援、保証、売却または宣伝するものではありません。SOLACTIVE INDEXは、SOLACTIVEの専有財産です。SOLACTIVE およびSOLACTIVE INDEX の名称は、SOLACTIVE もしくはその関連会社のサービスマークであり、Global X Japan株式会社による特定の目的のための使用について許可されているものです。

いかなるSOLACTIVE当事者も、発行会社、本ファンドのオーナー、またはその他の個人もしくは事業体に対して、ファンド投資一般、本ファンドへの投資、もしくはSOLACTIVE INDEXが対応する株式市場パフォーマンスを記録する能力に関して、明示・黙示を問わず一切の表明または保証を行いません。SOLACTIVEもしくは関連会社は、本ファンド、発行会社、本ファンドのオーナー、その他の個人もしくは事業体とは無関係にSOLACTIVEが決定、構成、計算するSOLACTIVE INDEXに関する特定の商標、サービスマーク、商号のライセンサーです。
いかなるSOLACTIVE当事者も、SOLACTIVE INDEXについて決定、構成または計算するにあたり、発行会社または本ファンドの所有者、またはその他のあらゆる個人または事業体のニーズを考慮する義務を負いません。いかなるSOLACTIVE当事者も、本ファンドの発行時期、価格、数量に関する決定、本ファンドの償還価格及び数式の決定及び算定に参加しておらず、且つその責任を負いません。さらに、いかなるSOLACTIVE当事者も、本ファンドの運営、マーケティング、またはオファリングに関連して、発行会社、本ファンドのオーナー、その他の個人もしくは事業体に対して一切の義務または責任を負いません。SOLACTIVEは、SOLACTIVEが信頼できると考える情報源からSOLACTIVE INDEXの算出に使用するための情報を入手するものとしますが、いずれのSOLACTIVE当事者も、SOLACTIVE INDEXまたはそのデータの独創性、正確性、完全性について一切保証しません。SOLACTIVE当事者は、発行会社、ファンドのオーナー、その他の個人もしくは事業体がSOLACTIVE INDEXもしくはそのデータを使用して得る情報またはその結果に関して、明示・黙示の保証をしません。SOLACTIVE当事者は、SOLACTIVE INDEXもしくはそのデータについての、もしくはそれらに関連する誤り、省略、中断について一切の責任を負いません。さらに、SOLACTIVE当事者は、いかなる種類の明示・黙示の保証責任も負わず、SOLACTIVE INDEXもしくはそのデータに関して、商品性および特定目的への適合性に関する保証をここに明確に否認します。上記のいずれをも制限することなく、いかなるSOLACTIVE当事者も、直接、間接、特別、懲罰的、結果的な損害、及びその他の損害（逸失利益を含む）について、そのような損害の可能性について通知された場合においても、一切責任を負いません。